不过,高市盈率发行对二级市场股价也形成了较大的压力。截至9月28日收盘,在13家发行后市盈率超过80倍的IPO公司中,多达9家公司股价已经破发,分别是世纪游轮、东方国信 、元力股份 、尚荣医疗 、美亚柏科 、国电清新 、万达信息 、神农大丰 、大智慧 、东富龙。
相比之下,今年以来10家IPO公司实际募集资金总额较原计划减少。它们分别是精锻科技 、星星科技 、东宝生物 、舜天船舶 、大连电瓷 、比亚迪 、万安科技 、中国水电 、蓝科高新 、吉鑫科技。
从其身后的主承销商来看,国信证券承销4家公司居首,分别是星星科技、舜天船舶 、万安科技 、蓝科高新。此外,渤海证券、东兴证券、光大证券、宏源证券、瑞银证券以及中信建投和中银国际分别保荐一家。
4上市券商“吃鸭蛋”
本报记者调查发现,在抢食上市公司IPO“蛋糕”的激烈竞争中,贫富不均现象已十分严重。
以上市券商为例,今年以来,东北证券、方正证券、山西证券、国海证券4家上市券商IPO承销竟然是颗粒无收。
与此同时,其余13家上市券商共计则承销了77家IPO公司,占今年220家IPO公司招股数量的35%。
其中,招商证券12家、海通证券10家、华泰证券(含华泰联合)9家、光大证券9家、广发证券8家、兴业证券6家、中信证券6家、国金证券4家、国元证券3家、宏源证券3家、西南证券3家、长江证券2家、太平洋证券2家。
在今年以来IPO承销居前的上市券商中,承销家数居首的招商证券主要是小盘股作为其主战场,今年以来主承销的IPO公司全部为小盘股公司,平均发行后市盈率为45.57倍。其中,发行后市盈率最高的公司为创业板公司东富龙,其发行后市盈率高达96.63倍,最终超募近3倍。
二级市场上,东富龙上市之初曾冲高至98.66元,随后公司股价逐波下探并破发。截至9月28日收盘,公司股价收报42.80元,与公司IPO发行价相比,其复权后的价格仍在发行价以下运行。
而从海通证券今年以来的IPO承销情况来看,整体平均发行后市盈率高达54.53倍,将承销数量居首的招商证券远远甩在身后。
其中,发行后市盈率最高的国电清新高达104.65倍,中化岩土发行后市盈率也高达77.08倍。
不过,由于IPO发行价格太高,国电清新上市首日即破发。截至目前,公司股价仍在发行价以下运行。同样,中化岩土最新股价也已破发。